Зарегистрировано в Минюсте РФ 23 апреля 2003 г. N 4438
------------------------------------------------------------------
ЦЕНТРАЛЬНЫЙ БАНК РОССИЙСКОЙ ФЕДЕРАЦИИ
25 марта 2003 г. N 219-П
ПОЛОЖЕНИЕ
ОБ ОБСЛУЖИВАНИИ И ОБРАЩЕНИИ ВЫПУСКОВ ФЕДЕРАЛЬНЫХ
ГОСУДАРСТВЕННЫХ ЦЕННЫХ БУМАГ
1. Общие положения
1.1. Положение об обслуживании и обращении выпусков
федеральных государственных ценных бумаг (далее - Положение)
регулирует порядок размещения, обращения обслуживания, и погашения
государственных краткосрочных бескупонных облигаций, облигаций
федеральных займов и государственных федеральных облигаций (в
дальнейшем - Облигации), выпускаемых в соответствии с Федеральным
законом от 29 июля 1998 года N 136-ФЗ "Об особенностях эмиссии и
обращения государственных и муниципальных ценных бумаг" (Собрание
законодательства РФ, 03.08.1998, N 31, ст. 3814), Постановлением
Правительства Российской Федерации от 16 октября 2000 года N 790
"Об утверждении Генеральных условий эмиссии и обращения
государственных краткосрочных бескупонных облигаций" (Собрание
законодательства РФ, 23.10.2000, N 43, ст. 4248), Постановлением
Правительства Российской Федерации от 15 мая 1995 года N 458 "О
Генеральных условиях эмиссии и обращения облигаций федеральных
займов" (Собрание законодательства РФ, 22.05.1995, N 21, ст.
1967), Постановлением Правительства Российской Федерации от 12 мая
1998 года N 439 "О Генеральных условиях эмиссии и обращения
государственных федеральных облигаций" (Собрание законодательства
РФ, 18.05.1998, N 20, ст. 2155) и другими нормативными актами,
регулирующими эмиссию и обращение указанных ценных бумаг.
1.2. Владельцы (собственники) Облигаций имеют право владеть,
пользоваться и распоряжаться принадлежащими им Облигациями в
соответствии с действующим законодательством с учетом положений
договоров, которые заключаются на основании настоящего Положения.
1.3. Настоящее Положение регулирует в соответствии с
законодательством Российской Федерации заключение договоров
(сделок) купли-продажи, а также залога с Облигациями. Совершение
владельцами Облигаций иных сделок допускается в порядке,
предусмотренном иными нормативными актами Банка России.
1.4. Переход права собственности на Облигации от одного
владельца к другому наступает в момент зачисления Облигаций на
счет "депо" их нового владельца и осуществления приходной записи
по счету "депо" в порядке, определенном настоящим Положением и
нормативными актами Банка России, регламентирующими порядок
депозитарного учета Облигаций.
1.5. Порядок расчетов по денежным средствам по операциям с
Облигациями регулируется нормативными актами Банка России.
2. Участники рынка. Инфраструктура рынка
2.1. Участниками рынка Облигаций в целях настоящего Положения
являются: Эмитент, Генеральный агент Эмитента, Первичный Дилер,
Дилер, Владелец (Инвестор).
Инфраструктура рынка Облигаций состоит из Депозитарной
системы, Расчетной системы, Торговой системы.
2.2. Эмитент - Министерство финансов Российской Федерации,
действующее в соответствии с действующим законодательством (далее
- Эмитент).
2.3. Генеральный агент Эмитента - Центральный банк Российской
Федерации (далее - Банк России).
2.4. Юридическое лицо, являющееся профессиональным участником
рынка ценных бумаг, совершающее в соответствии с действующим
законодательством гражданско-правовые сделки (купли-продажи) с
Облигациями от своего имени как за свой счет, так и в качестве
поверенного или комиссионера, действующего на основании договора
поручения или комиссии, - далее по тексту именуется Дилер. Дилер
для выполнения указанных функций заключает в соответствии с
отдельным нормативным актом Банка России договор с Банком России
на выполнение функций Дилера на рынке Облигаций.
Первичный Дилер - Дилер, отвечающий требованиям, установленным
Банком России для статуса Первичных Дилеров, и заключивший
соответствующий договор с Банком России. Требования, предъявляемые
к Первичным Дилерам, определяются отдельным нормативным актом
Банка России.
2.5. Юридическое или физическое лицо, не являющееся Дилером,
приобретающее Облигации на праве собственности, получающее права
на Облигации на основании договора доверительного управления в
соответствии с действующим законодательством, условиями обращения
и параметрами выпуска Облигаций, - далее по тексту именуется
Инвестор.
Инвестор заключает с Дилером договор, который определяет
порядок приобретения/отчуждения Облигаций, осуществления операций
по счету "депо" Инвестора и порядок учета прав на Облигации на
этом счете, а также права, обязанности и ответственность сторон
при выполнении этих операций. Требования к договору определяются
нормативными актами Банка России.
2.6. Для осуществления учета прав на Облигации и регистрации
сделок каждому Дилеру и Инвестору присваивается регистрационный
код.
Порядок формирования регистрационных кодов Дилеров и
Инвесторов определяется Приложением 1 к настоящему Положению.
2.7. Регистрационный код, присваиваемый Дилеру Банком России,
называется кодом Дилера и является уникальным для каждого Дилера.
Указанный код фиксируется в договоре, заключаемом между Банком
России и Дилером.
2.8. Регистрационный код, присваиваемый Инвестору
обслуживающим его Дилером, называется кодом Инвестора и является
уникальным для каждого Инвестора.
Указанный код фиксируется в договоре на обслуживание между
Дилером и Инвестором.
2.9. Депозитарная система - совокупность организаций,
уполномоченных обеспечивать учет прав владельцев на Облигации, а
также перевод Облигаций по счетам "депо" по сделкам купли-продажи
и в других случаях, предусмотренных настоящим Положением.
2.10. Депозитарная система состоит из Депозитария и
Субдепозитариев.
Депозитарий - юридическое лицо, имеющее лицензию
профессионального участника рынка ценных бумаг на осуществление
депозитарной деятельности и заключившее соответствующий договор с
Эмитентом, а также уполномоченное на основании договора с Банком
России обеспечивать учет прав на Облигации по счетам "депо"
Дилеров и перевод Облигаций по счетам "депо".
Депозитарий не может быть Дилером, Инвестором или выполнять
функции Торговой или Расчетной системы на рынке Облигаций.
Субдепозитарий - юридическое лицо, имеющее лицензию
профессионального участника рынка ценных бумаг на осуществление
депозитарной деятельности и уполномоченное на основании договоров
с Банком России и Депозитарием обеспечивать учет прав Инвесторов
на Облигации по их счетам "депо", а также перевод Облигаций по
счетам "депо" Инвесторов на основании договора с Инвестором,
указанного в пункте 2.5 настоящего Положения. Субдепозитарием
может быть только Дилер.
2.11. Расчетная система - совокупность расчетных центров
Организованного рынка ценных бумаг (далее - ОРЦБ), обеспечивающих
расчеты по денежным средствам по сделкам с Облигациями.
2.12. Расчетный центр ОРЦБ - небанковская кредитная
организация, уполномоченная на основании договора с Банком России
обеспечивать расчеты по денежным средствам Дилеров по сделкам с
Облигациями путем открытия банковских счетов Дилеров и
осуществления операций по этим счетам в соответствии с
нормативными актами Банка России, регулирующими порядок расчетов
по операциям с Облигациями на ОРЦБ, и настоящим Положением.
Расчетный центр ОРЦБ не может быть Дилером, Инвестором,
Депозитарием или выполнять функции Торговой системы на рынке
Облигаций.
2.13. Торговая система - юридическое лицо, имеющее лицензию
профессионального участника рынка ценных бумаг на осуществление
деятельности по организации торговли и уполномоченное на основании
договора с Банком России обеспечивать процедуру заключения сделок
с Облигациями в соответствии с нормативными актами Банка России.
Торговая система организует заключение сделок на рынке
Облигаций, осуществляет расчет позиций Дилеров, осуществляет
клиринг, составляет отчетные документы по совершенным сделкам и
представляет их в Расчетные системы и Депозитарий.
Торговая система не может быть Дилером, Инвестором,
Депозитарием или Расчетной системой на рынке Облигаций.
3. Порядок обращения Облигаций на ОРЦБ
3.1. Обращение Облигаций может осуществляться путем заключения
и исполнения сделок купли-продажи Облигаций через Торговую систему
и сделок залога.
Без совершения сделок купли-продажи допускается осуществление
следующих депозитарных переводов Облигаций:
- между разделами, открытыми на одном счете "депо";
- между разделом "в размещении" эмиссионного счета "депо"
Эмитента и "основными" разделами счетов "депо" владельцев при
размещении Облигаций по закрытой подписке;
- между счетами "депо" Инвестора, открытыми в различных
субдепозитариях;
- между счетами "депо" Дилеров и Инвесторов при реорганизации
и ликвидации юридических лиц;
- между счетами "депо" Инвесторов - физических лиц при
наследовании Облигаций;
- между счетами "депо" Дилеров и Инвесторов на основании
судебных решений и постановлений судебных приставов-исполнителей;
- между разделом счета "депо" Дилера или Инвестора,
предназначенного для реализации Облигаций, заложенных по кредитам
Банка России, и основным разделом счета "депо" Банка России;
- в иных случаях, предусмотренных нормативными актами Банка
России.
3.2. Заключение сделок залога Облигаций осуществляется в
соответствии с законодательством Российской Федерации, настоящим
Положением и иными нормативными актами Банка России.
3.3. Торгами называется период времени, в течение которого в
Торговой системе осуществляется заключение сделок купли-продажи
Облигаций.
Банк России устанавливает по согласованию с Торговой системой
время и дни проведения торгов.
Банк России имеет право устанавливать отдельные режимы и
периоды торгов, для которых он определяет ограничения на выпуски
Облигаций, виды заявок, сроки исполнения сделок, участников торгов
и контрагентов.
Банк России имеет право устанавливать ограничения на цены и
объемы заявок.
Торговая система по согласованию с Банком России может
предоставить возможность заключать сделки купли-продажи с группами
(лотами) Облигаций, в том числе разных выпусков.
3.4. Позицией Дилера по денежным средствам в Торговой системе
(далее - денежная позиция) называется расчетная величина,
выраженная в рублях, отражающая возможности Дилера по заключению и
исполнению сделок с Облигациями в течение торгов.
В случае наличия в Расчетных центрах ОРЦБ нескольких
внутрибанковских счетов для учета средств Дилеров по обеспечению
расчетов по операциям с Облигациями (далее - торговые счета)
денежная позиция Дилера устанавливается отдельно по каждому из
указанных счетов.
Количество денежных позиций каждого Дилера определяется
количеством торговых счетов во всех Расчетных центрах ОРЦБ.
3.5. Лимитом Дилера по денежным средствам является минимально
допустимое значение денежной позиции Дилера.
Суммарным лимитом по денежным средствам является минимально
возможная сумма значений денежных позиций всех Дилеров.
Банк России может устанавливать Дилеру лимит по денежным
средствам и суммарный лимит по денежным средствам для всех
Дилеров. Если лимит не установлен, то он считается нулевым.
Банк России устанавливает указанные лимиты и передает их в
Торговую систему до начала торгов. Торговая система в ходе торгов
информирует Дилеров об установленных Банком России лимитах.
3.6. Позицией Дилера по Облигациям в Торговой системе (в
дальнейшем - позиция "депо") называется расчетная величина,
выраженная в штуках, отражающая возможность Дилера по заключению и
исполнению сделок с Облигациями в разрезе по выпускам в течение
торгов.
Каждой позиции "депо" конкретного Дилера соответствует
единственный раздел "блокировано для торгов" счета "депо" данного
Дилера в Депозитарии, в том числе единственный раздел "блокировано
для торгов", предназначенный для реализации заложенных Облигаций,
соответствующий разделу "блокировано принятое в залог", или раздел
"блокировано для торгов", предназначенный для реализации
заложенных Облигаций, соответствующий разделу "блокировано в
залоге" счета "депо", в отношении которого Дилер является
оператором. Количество позиций "депо" определяется Дилером.
Позицией "депо" Инвестора по Облигациям в Торговой системе
называется расчетная величина, выраженная в штуках, отражающая
возможность Дилера по заключению и исполнению за счет и по
поручению данного Инвестора сделок с Облигациями в разрезе по
выпускам в течение торгов.
Каждой позиции "депо" конкретного Инвестора соответствует
единственный раздел "блокировано для торгов" счета "депо" данного
Инвестора в Субдепозитарии, в том числе единственный раздел
"блокировано для торгов", предназначенный для реализации
заложенных Облигаций, соответствующий разделу "блокировано
принятое в залог", или раздел "блокировано для торгов",
предназначенный для реализации заложенных Облигаций,
соответствующий разделу "блокировано в залоге" счета "депо", в
отношении которого Инвестор является оператором.
3.7. До начала торгов Торговая система получает по каждому
Дилеру/Инвестору из Депозитария/Субдепозитариев данные о
количестве Облигаций в разрезе по выпускам, зарезервированных на
разделах "блокировано для торгов" счетов "депо", а также по
каждому Дилеру из Расчетных центров ОРЦБ данные о суммах денежных
средств, зарезервированных на торговых счетах в Расчетных центрах
ОРЦБ, на основании которых Торговая система устанавливает
начальные значения соответствующих позиций каждого
Дилера/Инвестора.
Начальное значение денежной позиции конкретного Дилера
устанавливается равным сумме денежных средств, зарезервированных
данным Дилером перед началом торгов в Расчетном центре ОРЦБ на
торговом счете, соответствующем данной позиции.
Начальное значение позиции "депо" конкретного Дилера/Инвестора
устанавливается покомпонентно равным количеству Облигаций в
разрезе по выпускам, зарезервированных данным Дилером/Инвестором в
Депозитарии/Субдепозитарии перед началом торгов на разделе
"блокировано для торгов" счета "депо", соответствующем данной
позиции.
3.8. Изменение денежной позиции может происходить в
результате:
- перевода Дилерами денежных средств на торговые счета/с
торговых счетов в Расчетных центрах ОРЦБ в течение торгов - в
сторону увеличения/уменьшения на величину денежного перевода;
- соответствующего изменения другой денежной позиции Дилера
(т.е. денежной позиции, соответствующей торговому счету Дилера в
другом РЦ ОРЦБ) в результате подачи (снятия) Дилером заявки на
перевод денег;
- заключения и исполнения сделок на рынке Облигаций;
- погашения и/или выплаты купонного дохода по Облигациям;
- иных случаев, предусмотренных настоящим Положением.
Изменение позиции "депо" может происходить покомпонентно в
результате:
- перевода Облигаций соответствующего выпуска на раздел
"блокировано для торгов" или с раздела "блокировано для торгов"
счета "депо" Дилера/Инвестора в Депозитарии/Субдепозитарии в
течение торгов - в сторону увеличения/уменьшения на величину
депозитарного перевода;
- исполнения сделок на рынке Облигаций;
- иных случаев, предусмотренных настоящим Положением.
3.9. Заключение сделок купли-продажи происходит на основании
лимитных и рыночных заявок Дилеров на продажу или покупку
Облигаций, поданных (введенных в Торговую систему) Дилерами, или
на основании заявок и подтверждений, поданных Дилерами для
заключения внесистемных сделок с Облигациями в соответствии с п.
3.21 настоящего Положения.
Под лимитной заявкой понимается заявка, выражающая намерение
Дилера купить (продать) указанное в заявке количество Облигаций по
цене, не выше (не ниже) указанной в заявке.
Под рыночной заявкой понимается заявка, выражающая намерение
Дилера купить (продать) указанное в заявке количество Облигаций по
наилучшим ценам, сложившимся на рынке в момент подачи данной
рыночной заявки.
Лимитные заявки возможны двух видов: конкурентные и
неконкурентные. При этом как конкурентные, так и неконкурентные
заявки могут быть с сохранением в котировках и без сохранения в
котировках.
3.10. В заявках на заключение сделок должны быть указаны:
3.10.1. В конкурентной заявке (удовлетворяемой по цене не
выше/не ниже указанной в заявке):
- вид заявки;
- код Дилера, присваиваемый в соответствии с Приложением 1 к
настоящему Положению;
- направление сделки (покупка или продажа);
- номер выпуска Облигаций;
- количество Облигаций, выраженное в штуках (лотах);
- цена за одну Облигацию;
- позиция "депо" и денежная позиция, в счет которых подана
данная заявка.
3.10.2. В неконкурентной заявке (удовлетворяемой по
средневзвешенной цене):
- вид заявки;
- код Дилера, присваиваемый в соответствии с Приложением 1 к
настоящему Положению;
- направление сделки (покупка или продажа);
- номер выпуска Облигаций;
- количество Облигаций, выраженное в штуках (лотах);
- позиция "депо" и денежная позиция, в счет которых подана
данная заявка;
- средневзвешенная цена Облигаций (заполняется автоматически
Торговой системой).
Средневзвешенная цена для неконкурентной заявки рассчитывается
Торговой системой в автоматическом режиме на момент подачи заявки.
3.10.3. В конкурентных заявках с сохранением в котировках и
неконкурентных заявках с сохранением в котировках может также
указываться время до активации заявки (промежуток времени, по
истечении которого производится активация заявки).
Время активации заявки (активация) - время, начиная с которого
в Торговой системе на основании данной заявки могут заключаться
сделки купли-продажи Облигаций.
Если время до активации не указывается в заявке, данная заявка
считается активной с момента ее регистрации в Торговой системе.
Время активации заявки должно приходиться на период торгов, в
течение которого данная заявка была зарегистрирована.
3.10.4. В рыночной заявке:
- код Дилера, присваиваемый в соответствии с Приложением 1 к
настоящему Положению;
- направление сделки (покупка или продажа);
- номер выпуска Облигаций;
- количество Облигаций, выраженное в штуках (лотах);
- цена (для рыночных заявок с указанием цены);
- позиция "депо" и денежная позиция, в счет которых подана
данная заявка.
3.10.5. В заявках на реализацию заложенных Облигаций в
качестве позиции "депо" указывается раздел "блокировано для
торгов", предназначенный для реализации заложенных Облигаций,
соответствующий разделу "блокировано принятое в залог", или раздел
"блокировано для торгов", предназначенный для реализации
заложенных Облигаций, соответствующий разделу "блокировано в
залоге" счета "депо", в отношении которого Дилер является
оператором.
В качестве денежных позиций указываются позиции
Дилера-залогодателя и Дилера-залогодержателя.
Реализация заложенных Облигаций по кредитам, предоставленным
Банком России, осуществляется в соответствии с нормативными актами
Банка России.
3.11. При заключении сделок с купонными процентными
Облигациями стоимость Облигации состоит из цены Облигации,
указанной в заявке, и накопленного купонного процентного дохода за
текущий купонный период.
Накопленный купонный процентный доход (далее - НКД) - часть
купонного процентного дохода, рассчитанная Торговой системой по
формуле, приведенной в Приложении 2 к настоящему Положению.
3.12. При поступлении заявки от Дилера на покупку Облигаций
Торговая система проверяет значение денежной позиции, указанной в
данной заявке, на достаточность денежных средств, необходимых для
полного удовлетворения поданной заявки (включая суммы, необходимые
для уплаты комиссионного вознаграждения Торговой системе). По
результатам проверки Торговая система либо уменьшает значение
денежной позиции на сумму, необходимую для полного удовлетворения
поданной заявки (включая комиссионное вознаграждение Торговой
системе), либо отклоняет данную заявку.
При проверке достаточности денежных средств по рыночной заявке
применяются фактические цены и объемы находящихся в Торговой
системе заявок противоположного направления (встречных заявок) на
момент подачи данной рыночной заявки с учетом объема поданной
рыночной заявки.
3.13. При поступлении заявки от Дилера на продажу Облигаций
Торговая система проверяет значение позиции "депо", указанной в
данной заявке, на достаточность количества Облигаций, необходимого
для полного удовлетворения поданной заявки, а также значение
денежной позиции, указанной в данной заявке, на достаточность
денежных средств, необходимых для уплаты комиссионного
вознаграждения Торговой системе. По результатам проверки Торговая
система либо уменьшает значения позиции "депо" на количество
Облигаций, необходимое для полного удовлетворения поданной заявки,
и денежной позиции (на сумму, необходимую для уплаты комиссионного
вознаграждения Торговой системе), либо отклоняет данную заявку.
3.14. Сделки купли-продажи Облигаций заключаются путем
удовлетворения поданных заявок в порядке, установленном настоящим
Положением.
Заявка удовлетворяется по ценам заявок противоположного
направления (встречных заявок). При этом лимитная заявка
(конкурентная и неконкурентная) удовлетворяется по ценам не выше
(для заявки на покупку) или не ниже (для заявки на продажу), чем
цена, указанная в этой заявке.
Если в момент активации неконкурентной заявки с сохранением в
котировках или конкурентной заявки с сохранением в котировках
сделка с ее участием не может быть заключена из-за отсутствия
встречных заявок, ценовые условия которых позволили бы заключить
сделку, то данная заявка ставится в очередь по цене, указанной в
этой заявке.
Если в момент подачи неконкурентной заявки или конкурентной
заявки без сохранения в котировках сделка с ее участием не может
быть заключена из-за отсутствия встречных заявок, ценовые условия
которых позволили бы заключить сделку, то данная заявка из
Торговой системы снимается.
Если в момент подачи рыночной заявки имеются заявки
противоположного направления (встречные заявки) на продажу/покупку
Облигаций в количестве, равном или большем количества Облигаций,
указанного в данной рыночной заявке, то эта рыночная заявка всегда
удовлетворяется полностью.
Если в момент подачи рыночной заявки (кроме рыночной заявки с
указанием цены) сделка с ее участием не может быть заключена, то
данная рыночная заявка из Торговой системы снимается.
Если в момент подачи рыночной заявки с указанием цены сделка с
ее участием не может быть заключена либо заявка удовлетворена не
полностью, то данная заявка или неудовлетворенная ее часть
ставится в очередь как лимитная заявка по цене, указанной в этой
рыночной заявке.
3.15. Заявки удовлетворяются в соответствии со следующими
правилами:
- лимитная заявка - с момента ее активации, рыночная заявка -
с момента ее регистрации;
- независимо от времени подачи заявка, имеющая более выгодную
цену (с максимальной ценой на покупку и с минимальной ценой на
продажу, указанных во встречных заявках), удовлетворяется раньше,
чем заявка с менее выгодной ценой;
- при равенстве цен заявка, поданная раньше, удовлетворяется
раньше, чем заявка, поданная позже;
- объем заявки на ее приоритет не влияет;
- если заявка при заключении сделки может быть удовлетворена
лишь частично, то неудовлетворенная ее часть рассматривается в
качестве отдельной заявки;
- заключение сделки не требует дополнительного согласия
Дилеров, подавших удовлетворяемые заявки.
3.16. При удовлетворении заявки, поданной на покупку Облигаций
(полном или частичном), Торговая система увеличивает значение
позиции "депо", указанной в данной заявке, на количество
Облигаций, купленных в соответствии с заключенной сделкой.
3.17. При удовлетворении заявки, поданной на продажу Облигаций
(полном или частичном), Торговая система увеличивает значение
денежной позиции, указанной в данной заявке, на сумму денежных
средств, вырученных в соответствии с заключенной сделкой.
3.18. Любая лимитная заявка Дилера после ее активации может
быть снята самим Дилером, если она к этому моменту не
удовлетворена.
Любая рыночная заявка с указанием цены после ее подачи может
быть снята самим Дилером, если она к этому моменту не
удовлетворена.
3.19. При снятии неудовлетворенной заявки, поданной на покупку
Облигаций, Торговая система увеличивает значение денежной позиции,
указанной в данной заявке, на сумму денежных средств, необходимую
для полного удовлетворения данной заявки (включая суммы,
необходимые для уплаты комиссионного вознаграждения Торговой
системе).
3.20. При снятии неудовлетворенной заявки, поданной на продажу
Облигаций, Торговая система увеличивает значение позиции "депо",
указанной в данной заявке, на количество Облигаций, необходимое
для полного удовлетворения данной заявки, а значение денежной
позиции - на сумму денежных средств, необходимых для уплаты
комиссионного вознаграждения Торговой системе.
3.21. Внесистемные сделки заключаются на основе заявок с
указанием конкретной стороны-контрагента по сделке. При этом
различаются:
- внесистемные сделки без подтверждения - внесистемная сделка
между Дилером и обслуживаемым им Инвестором или между двумя
Инвесторами, обслуживаемыми одним Дилером. Для заключения
внесистемной сделки без подтверждения в Торговую систему Дилером
вводится единственная заявка;
- внесистемные сделки с подтверждением - внесистемная сделка
между Дилерами, действующими как от своего имени и за свой счет,
так за счет и по поручению Инвесторов. Для заключения внесистемной
сделки с подтверждением в Торговую систему вводятся заявка Дилера,
инициирующего сделку, и подтверждение Дилера, акцептующего
предложение о заключении внесистемной сделки.
Внесистемные сделки считаются заключенными в момент
регистрации сделки в Торговой системе (внесистемная сделка без
подтверждения) или в момент регистрации в Торговой системе
подтверждения о заключении сделки (внесистемная сделка с
подтверждением).
Внесистемные сделки регистрируются путем ввода в Торговую
систему заявок и подтверждений, содержащих следующую информацию по
сделке:
- код Дилера, присваиваемый в соответствии с Приложением 1 к
настоящему Положению;
- позиция "депо" и денежная позиция;
- номер выпуска Облигаций;
- направление сделки (покупка или продажа);
- количество Облигаций, выраженное в штуках (лотах);
- цена за одну Облигацию;
- код другой стороны (контрагента);
- позиция "депо" и денежная позиция контрагента;
- код расчетов (T0, Sn, где n >= 0).
3.22. Код расчетов Т0 означает исполнение сделки в момент ее
заключения.
3.22.1. При поступлении заявки на заключение внесистемной
сделки с кодом расчетов Т0 без подтверждения Торговая система:
- проверяет значение позиции "депо" продавца Облигаций,
указанной в данной заявке, на достаточность количества Облигаций,
необходимого для полного удовлетворения поданной заявки;
- при совпадении указанных в заявке денежных позиций, в счет
которых покупаются и продаются Облигации по сделке, проверяет
значение денежной позиции на достаточность денежных средств,
необходимых для уплаты комиссионного вознаграждения Торговой
системе по поданной заявке;
- при несовпадении указанных в заявке денежных позиций, в счет
которых покупаются и продаются Облигации по сделке, проверяет
значение денежной позиции покупателя Облигаций на достаточность
денежных средств, необходимых для полного удовлетворения поданной
заявки и уплаты комиссионного вознаграждения Торговой системе по
поданной заявке;
- по результатам проверки либо отклоняет заявку (в случае
невыполнения условия достаточности), либо регистрирует заявку,
изменяя значения указанных в ней денежных позиций и позиций
"депо":
- покупателя Облигаций в сторону уменьшения на сумму денежных
средств, необходимых для полного удовлетворения поданной заявки
(включая величину комиссионного вознаграждения Торговой системе) в
части денежной позиции, и в сторону увеличения на количество
Облигаций, необходимое для полного удовлетворения поданной заявки;
- продавца в сторону увеличения на разницу между суммой
денежных средств, необходимой для полного удовлетворения поданной
заявки, и величиной комиссионного вознаграждения Торговой системе
в части денежной позиции, и в сторону уменьшения на количество
Облигаций, необходимое для полного удовлетворения поданной заявки.
3.22.2. При поступлении заявки на заключение внесистемной
сделки с кодом расчетов Т0 с подтверждением Торговая система:
- проверяет значение позиции "депо", указанной в данной
заявке, на достаточность количества Облигаций, необходимого для
полного удовлетворения поданной заявки;
- по результатам проверки либо отклоняет заявку (в случае
невыполнения условия достаточности), либо регистрирует заявку,
уменьшая значение позиции "депо" на количество Облигаций,
необходимое для полного удовлетворения поданной заявки.
3.22.3. По внесистемной сделке с кодом расчетов Т0 с
подтверждением при поступлении заявки от Дилера на покупку
Облигаций Торговая система:
- проверяет значение денежной позиции, указанной в данной
заявке, на достаточность денежных средств, необходимых для полного
удовлетворения поданной заявки (включая сумму, необходимую для
уплаты комиссионного вознаграждения Торговой системе);
- по результатам проверки либо отклоняет заявку (в случае
невыполнения условия достаточности), либо регистрирует заявку,
уменьшая значения денежной позиции на сумму денежных средств,
необходимых для полного удовлетворения поданной заявки, и величину
комиссионного вознаграждения Торговой системы.
3.22.4. По внесистемной сделке с кодом расчетов Т0 с
подтверждением при поступлении подтверждения от Дилера на продажу
Облигаций Торговая система:
- проверяет параметры подтверждения на соответствие параметрам
заявки Дилера на покупку Облигаций, в ответ на которую подано
данное подтверждение;
- проверяет значение позиции "депо", указанной в данном
подтверждении, на достаточность количества Облигаций, необходимого
для полного удовлетворения поданного подтверждения;
- по результатам проверки либо отклоняет подтверждение (в
случае невыполнения условий соответствия и/или достаточности),
либо регистрирует подтверждение, изменяя значения указанных в нем
денежных позиций и позиций "депо":
- значение позиции "депо" покупателя Облигаций в сторону
увеличения на количество Облигаций, необходимое для полного
удовлетворения поданного подтверждения;
- значение денежной позиции продавца Облигаций в сторону
увеличения на разницу между суммой денежных средств, необходимой
для полного удовлетворения поданного подтверждения, и величиной
комиссионного вознаграждения Торговой системе;
- значение позиции "депо" продавца Облигаций в сторону
уменьшения на количество Облигаций, необходимое для полного
удовлетворения поданного подтверждения.
3.22.5. По внесистемной сделке с кодом расчетов Т0 с
подтверждением при поступлении подтверждения от Дилера на покупку
Облигаций Торговая система:
- проверяет параметры подтверждения на соответствие параметрам
заявки Дилера на продажу Облигаций, в ответ на которую подано
данное подтверждение;
- проверяет значение денежной позиции, указанной в данном
подтверждении, на достаточность денежных средств, необходимых для
полного удовлетворения поданного подтверждения (включая суммы,
необходимые для уплаты комиссионного вознаграждения Торговой
системе);
- по результатам проверки либо отклоняет подтверждение (в
случае невыполнения условий соответствия и/или достаточности),
либо регистрирует подтверждение, изменяя значения указанных в нем
денежных позиций и позиций "депо":
- значение позиции "депо" покупателя Облигаций в сторону
увеличения на количество Облигаций, необходимое для полного
удовлетворения поданного подтверждения;
- значение денежной позиции продавца Облигаций в сторону
увеличения на разницу между суммой денежных средств, необходимой
для полного удовлетворения поданного подтверждения, и величиной
комиссионного вознаграждения Торговой системы;
- значение денежной позиции покупателя Облигаций в сторону
уменьшения на сумму денежных средств, необходимых для полного
удовлетворения поданного подтверждения, и величину комиссионного
вознаграждения Торговой системе.
3.22.6. Для внесистемных сделок с кодом расчетов Т0 с
подтверждением любая заявка может быть снята подавшим ее Дилером
до регистрации в Торговой системе подтверждения, поданного в ответ
на указанную заявку.
При снятии заявки Дилера на продажу Облигаций Торговая система
увеличивает значение позиции "депо", указанной в снятой заявке, на
количество Облигаций, необходимое для полного удовлетворения
поданной заявки, а значение денежной позиции - на сумму денежных
средств, необходимых для уплаты комиссионного вознаграждения
Торговой системе.
При снятии заявки Дилера на покупку Облигаций Торговая система
увеличивает значение денежной позиции, указанной в снятой заявке,
на сумму денежных средств, необходимых для полного удовлетворения
поданной заявки (включая суммы, необходимые для уплаты
комиссионного вознаграждения Торговой системе).
3.23. Код расчетов Sn означает срок исполнения сделки на n-й
календарный день со дня ее регистрации в Торговой системе.
Допустимые значения n устанавливаются Банком России.
Регистрация заявок и подтверждений на заключение внесистемных
сделок с кодом расчетов Sn, не предполагающих исполнение сделок в
момент их заключения, осуществляется в следующем порядке:
3.23.1. При поступлении заявки на заключение внесистемной
сделки с кодом расчетов Sn без подтверждения Торговая система
проверяет значение указанных в ней денежных позиций покупателя и
продавца Облигаций на достаточность денежных средств, необходимых
для уплаты комиссионного вознаграждения Торговой системе.
По результатам проверки Торговая система либо отклоняет заявку
(в случае невыполнения условия достаточности), либо принимает
заявку, одновременно уменьшая значения указанных в ней денежных
позиций покупателя и продавца Облигаций на величину комиссионного
вознаграждения Торговой системе.
3.23.2. Для внесистемных сделок с кодом расчетов Sn с
подтверждением при поступлении заявки от Дилера на покупку
(продажу) Облигаций Торговая система проверяет значение денежной
позиции покупателя (продавца), указанной в данной заявке, на
достаточность денежных средств, необходимых для уплаты
комиссионного вознаграждения Торговой системе.
По результатам проверки Торговая система либо отклоняет заявку
(в случае невыполнения условия достаточности), либо принимает
заявку, одновременно уменьшая значение указанной в ней денежной
позиции покупателя (продавца) на величину комиссионного
вознаграждения Торговой системе.
3.23.3. Для внесистемных сделок с кодом расчетов Sn с
подтверждением при поступлении подтверждения от Дилера на продажу
(покупку) Облигаций Торговая система:
- проверяет параметры подтверждения на продажу (покупку)
Облигаций на соответствие параметрам заявки на покупку (продажу)
Облигаций, в ответ на которую подано данное подтверждение;
- проверяет значение денежной позиции продавца (покупателя),
указанной в данном подтверждении, на достаточность денежных
средств, необходимых для уплаты комиссионного вознаграждения
Торговой системе;
- по результатам проверки либо отклоняет подтверждение (в
случае невыполнения условий соответствия и/или достаточности),
либо принимает подтверждение, одновременно уменьшая значение
указанной в нем денежной позиции продавца (покупателя) на величину
комиссионного вознаграждения Торговой системе.
3.23.4. Для внесистемных сделок с кодом расчетов Sn с
подтверждением любая заявка на покупку (продажу) Облигаций может
быть снята подавшим ее Дилером до регистрации в Торговой системе
подтверждения на продажу (покупку) Облигаций, поданного в ответ на
указанную заявку.
При снятии заявки на покупку (продажу) Облигаций Торговая
система увеличивает значение денежной позиции покупателя
(продавца), указанной в данной заявке, на сумму денежных средств,
необходимых для уплаты комиссионного вознаграждения Торговой
системе.
3.23.5. Условия сделки купли-продажи Облигаций, указанные в
подтверждении на продажу (покупку) Облигаций, должны
соответствовать условиям сделки купли-продажи Облигаций, указанным
в заявке на покупку (продажу) Облигаций, в ответ на которую подано
подтверждение (условие соответствия).
3.24. Исполнение обязательств по внесистемным сделкам с кодом
расчетов Sn инициируется Дилерами, выступающими от имени сторон по
данной внесистемной сделке, введением в Торговую систему
соответствующих заявок-поручений.
3.25. В дату исполнения внесистемной сделки с кодом расчетов
Sn без подтверждения Дилер, выступающий от имени сторон по данной
внесистемной сделке, вводит в Торговую систему заявку-поручение,
содержащую номер и дату заключения внесистемной сделки, а также
все условия внесистемной сделки, которые указывались при ее
заключении.
Торговая система проверяет параметры заявки-поручения на
соответствие условиям заключенной внесистемной сделки, проверяет
значение указанной в заявке-поручении позиции "депо" продавца
Облигаций на достаточность количества Облигаций, необходимого для
исполнения внесистемной сделки, а в случае несовпадения указанных
в заявке-поручении денежных позиций покупателя и продавца
Облигаций проверяет дополнительно значение денежной позиции
покупателя на достаточность денежных средств, необходимых для
исполнения данной внесистемной сделки.
По результатам проверки Торговая система либо отклоняет
заявку-поручение (в случае нарушения условий соответствия и/или
достаточности), либо регистрирует заявку-поручение, одновременно
уменьшая (увеличивая) значения денежной позиции покупателя
(продавца) Облигаций на сумму денежных средств, необходимых для
исполнения данной внесистемной сделки, и позиции "депо" продавца
(покупателя) на количество Облигаций, необходимое для исполнения
внесистемной сделки.
Внесистемная сделка с кодом расчетов Sn без подтверждения
считается исполненной в момент регистрации в Торговой системе
заявки-поручения.
3.26. В дату исполнения внесистемной сделки с кодом расчетов
Sn с подтверждением Дилеры, выступающие от имени сторон по сделке,
вводят в Торговую систему заявки-поручения, содержащие номер и
дату заключения данной внесистемной сделки, а также все условия
этой сделки, которые указывались при ее заключении.
При получении заявки-поручения от Дилера на покупку Облигаций
Торговая система проверяет ее параметры на соответствие условиям
внесистемной сделки и значение денежной позиции покупателя,
указанной в данной заявке-поручении, на достаточность денежных
средств, необходимых для исполнения обязательств по внесистемной
сделке. По результатам проверки Торговая система либо отклоняет
эту заявку-поручение (в случае нарушения условий соответствия
и/или достаточности), либо регистрирует данную заявку-поручение и
уменьшает указанную в ней денежную позицию покупателя на сумму
денежных средств, необходимых для исполнения данной внесистемной
сделки.
При получении заявки-поручения от Дилера на продажу Облигаций
Торговая система проверяет ее параметры на соответствие условиям
внесистемной сделки и значение позиции "депо" продавца, указанной
в данной заявке-поручении, на достаточность количества Облигаций,
необходимого для исполнения внесистемной сделки. По результатам
проверки Торговая система либо отклоняет заявку-поручение (в
случае нарушения условий соответствия и/или достаточности), либо
регистрирует ее, уменьшая значение указанной в ней позиции "депо"
продавца на количество Облигаций, необходимое для исполнения
внесистемной сделки.
3.27. При регистрации Торговой системой обеих
заявок-поручений, введенных обоими Дилерами, представляющими
стороны по внесистемной сделке с кодом расчетов Sn с
подтверждением, Торговая система увеличивает значения указанных в
заявках-поручениях денежной позиции продавца и позиции "депо"
покупателя на сумму денежных средств, необходимых для исполнения
данной внесистемной сделки, и количество Облигаций, необходимое
для исполнения внесистемной сделки, соответственно. При этом
внесистемная сделка считается исполненной.
3.28. До регистрации в Торговой системе обеих заявок-поручений
по внесистемной сделке с кодом расчетов Sn с подтверждением уже
зарегистрированная Торговой системой заявка-поручение может быть
снята введшим ее Дилером. При этом:
- если это заявка-поручение покупателя Облигаций, то при ее
снятии Торговая система увеличивает значение денежной позиции
покупателя, указанной в данной заявке, на сумму денежных средств,
необходимых для исполнения данной внесистемной сделки;
- если это заявка-поручение продавца Облигаций, то при ее
снятии Торговая система увеличивает значение позиции "депо"
продавца, указанной в данной заявке, на количество Облигаций,
необходимое для исполнения внесистемной сделки.
3.29. Если внесистемная сделка с кодом расчетов Sn не
исполнена, то не исполнившей обязательства признается та сторона
сделки, чья заявка-поручение не была зарегистрирована в Торговой
системе на момент окончания торгов в дату исполнения внесистемной
сделки.
Если внесистемная сделка с кодом расчетов Sn не исполнена и в
Торговой системе в день исполнения внесистемной сделки на момент
окончания торгов отсутствовали зарегистрированные заявки-поручения
обеих сторон по этой сделке, каждая из них признается не
исполнившей обязательства по внесистемной сделке.
Торговая система по итогам каждого торгового дня формирует и
предоставляет Банку России и Дилерам информацию о не исполненных в
этот торговый день внесистемных сделках с кодом расчетов Sn ,
заключенных с участием данных Дилеров.
В отношении стороны, не исполнившей свои обязательства по
внесистемной сделке, могут применяться установленные нормативными
актами Банка России и предусмотренные договорами о выполнении
функций Дилера на рынке Облигаций санкции.
Зарегистрированная Торговой системой заявка-поручение по
неисполненной внесистемной сделке автоматически снимается в момент
окончания торгов. При этом Торговая система совершает
корректировку позиций, указанных в заявке, в порядке,
установленном п. 3.28 настоящего Положения.
3.30. Частичное исполнение внесистемной сделки с кодом
расчетов Sn, а также исполнение внесистемной сделки в дату,
отличную от установленной ее условиями, не допускается.
3.31. Если одни и те же стороны являются контрагентами по
нескольким сделкам с Облигациями с кодом расчетов Sn, отвечающим
следующим требованиям:
- сделки заключены с Облигациями одного выпуска;
- сделки имеют одну дату исполнения;
- сделки заключены в счет позиций "депо", соответствующих
одному и тому же счету "депо" (для каждого контрагента),
то такие сделки называются однородными.
Встречные обязательства (требования) сторон по однородным
внесистемным сделкам с кодом расчетов Sn в дату их исполнения
могут полностью или частично исполняться (удовлетворяться) путем
зачета в порядке, установленном настоящим Положением.
3.31.1. Зачет встречных однородных обязательств (требований)
осуществляется в режиме внесистемных сделок. При этом различаются:
- Зачет с подтверждением - двусторонний зачет встречных
однородных обязательств (требований) по внесистемным сделкам между
Дилерами, действующими как от своего имени и за свой счет, так за
счет и по поручению Инвесторов, в результате исполнения которого
происходит уменьшение денежной позиции и/или позиции "депо"
контрагента инициирующей Зачет стороны по этим сделкам. Заявка
(заявка и подтверждение) на зачет с подтверждением вводятся в
Торговую систему двумя сторонами по сделке.
- Зачет без подтверждения - односторонний зачет встречных
однородных обязательств (требований) по внесистемным сделкам, в
результате совершения которого не происходит уменьшения денежной
позиции и позиции "депо" контрагента инициирующей Зачет стороны по
этим внесистемным сделкам. Заявка на зачет без подтверждения
вводится в Торговую систему одной из сторон по внесистемным
сделкам.
3.31.2. Зачет с подтверждением считается совершенным в момент
регистрации в Торговой системе подтверждения на проведение зачета,
поданного Дилером в ответ на прошедшую регистрацию в Торговой
системе соответствующую заявку другого Дилера.
Зачет без подтверждения считается совершенным в момент
регистрации в Торговой системе заявки на зачет.
3.31.3. Заявки на зачет и подтверждения на проведение зачета
должны содержать следующие условия зачета:
- номера и даты заключения внесистемных сделок, по которым
осуществляется зачет встречных обязательств (требований);
- код Дилера, устанавливаемого в соответствии с Приложением 1
к настоящему Положению;
- код другой стороны (контрагента);
- позиции "депо" и денежная позиция;
- позиции "депо" и денежная позиция контрагента;
- номера выпусков Облигаций;
- величина нетто-позиции по денежным средствам в рублях и/или
по Облигациям в штуках по внесистемным сделкам;
- зачитываемый объем в рублях и/или Облигациях;
- порядок оплаты комиссионного вознаграждения Торговой системе
(только для сделок зачета с подтверждением).
3.31.4. Регистрация заявки на зачет происходит только при
соответствии всех содержащихся в ней условий условиям внесистемных
сделок, по которым осуществляется зачет встречных обязательств
(требований). По итогам зачета обязательства сторон по
внесистемным сделкам должны быть исполнены полностью.
3.31.5. Регистрация подтверждения происходит только при
соответствии всех содержащихся в нем условий зачета условиям
заявки на зачет, в ответ на которую подано такое подтверждение.
3.31.6. При поступлении заявки на зачет без подтверждения
Торговая система:
- проверяет содержание заявки на соответствие требованиям
настоящего Положения;
- проверяет значение позиции "депо" заявителя, указанной в
данной заявке, на достаточность количества Облигаций, необходимых
для исполнения им нетто-обязательств (если таковые имеются) по
поставке Облигаций по внесистемным сделкам, указанным в заявке;
- проверяет значение денежной позиции заявителя на
достаточность денежных средств, необходимых для исполнения им
нетто-обязательств (если таковые имеются) по уплате денежных
средств по внесистемным сделкам, указанным в заявке, и
комиссионного вознаграждения Торговой системе;
- по результатам проверки либо отклоняет заявку (в случае
невыполнения условий соответствия и/или достаточности), либо
регистрирует заявку и производит необходимые изменения денежных
позиций и позиций "депо" сторон, указанных в заявке, исходя из
параметров внесистемных сделок, по которым проводится зачет.
3.31.7. По зачету с подтверждением при поступлении заявки на
зачет Торговая система:
- проверяет содержание заявки на соответствие требованиям
настоящего Положения;
- проверяет значение позиции "депо" заявителя, указанной в
данной заявке, на достаточность количества Облигаций, необходимого
для исполнения им нетто-обязательств (если таковые имеются) по
поставке Облигаций по внесистемным сделкам, указанным в заявке;
- проверяет значение денежной позиции заявителя на
достаточность денежных средств, необходимых для исполнения им
нетто-обязательств (если таковые имеются) по уплате денежных
средств по внесистемным сделкам, указанным в заявке, и
комиссионного вознаграждения Торговой системе;
- по результатам проверки либо отклоняет заявку (в случае
невыполнения условий соответствия и/или достаточности), либо
регистрирует заявку, уменьшая значения денежной позиции и позиции
"депо" заявителя на величину комиссионного вознаграждения Торговой
системе и его нетто-обязательств (если таковые имеются) по уплате
денежных средств по внесистемным сделкам, указанным в заявке, и на
количество Облигаций, необходимое для исполнения заявителем своих
нетто-обязательств (если таковые имеются) по поставке Облигаций по
внесистемным сделкам, указанным в заявке, соответственно.
3.31.8. По зачету с подтверждением при поступлении
подтверждения Торговая система:
- проверяет параметры подтверждения на проведение зачета на
соответствие параметрам заявки, в ответ на которую подано данное
подтверждение;
- проверяет значение указанной в подтверждении позиции "депо"
подтверждающего сделку Дилера на достаточность количества
Облигаций для исполнения им нетто-обязательств (если таковые
имеются) по поставке Облигаций по внесистемным сделкам, указанным
в подтверждении;
- проверяет значение денежной позиции подтверждающего сделку
Дилера на достаточность денежных средств, необходимых для
исполнения им нетто-обязательств (если таковые имеются) по уплате
денежных средств по внесистемным сделкам, указанным в
подтверждении, и комиссионного вознаграждения Торговой системе;
- по результатам проверки либо отклоняет подтверждение (в
случае невыполнения условий соответствия и/или достаточности),
либо регистрирует подтверждение и производит необходимые изменения
денежных позиций и позиций "депо" сторон, указанных в заявке,
исходя из параметров внесистемных сделок, по которым проводится
зачет.
3.31.9. При совершении зачета встречных однородных
обязательств (требований) по внесистемным сделкам Торговая система
автоматически снимает все связанные с исполнением этих
внесистемных сделок заявки-поручения, которые были
зарегистрированы, но не исполнены Торговой системой.
3.31.10. Любая зарегистрированная Торговой системой заявка на
зачет с подтверждением может быть снята подавшим ее Дилером до
регистрации в Торговой системе подтверждения, поданного в ответ на
указанную заявку.
При снятии заявки на зачет с подтверждением Торговая система
увеличивает указанные в заявке значения денежной позиции и позиции
"депо" заявителя на величину комиссионного вознаграждения Торговой
системе и его нетто-обязательств (если таковые имеются) по уплате
денежных средств по совокупности внесистемных сделок, указанных в
заявке, и на количество Облигаций, необходимое для исполнения
заявителем своих нетто-обязательств (если таковые имеются) по
поставке Облигаций по совокупности внесистемных сделок, указанных
в заявке, соответственно.
3.32. В случае невозможности исполнения Дилером внесистемной
сделки с кодом расчетов Sn, заключенной за счет и по поручению его
клиента, с использованием денежной позиции и/или позиции "депо",
указанных в условиях ее заключения, Дилер, заключивший такую
сделку, обязан осуществить ее исполнение с использованием
собственной денежной позиции и/или позиции "депо" соответственно.
3.33. Цена Облигации выражается в заявке в процентах от
номинальной стоимости Облигаций, с точностью, установленной Банком
России. Вместо цены в заявке может быть указана годовая доходность
Облигации к погашению с точностью, установленной Банком России,
рассчитанная по формуле, приведенной в Приложении 2 к настоящему
Положению. В момент подачи заявки Торговой системой фиксируется
время ее подачи.
3.34. Банк России вправе устанавливать дополнительные условия
удовлетворения заявок. Вместо указываемой в заявке годовой
доходности к погашению Банк России может устанавливать другие виды
доходности.
3.35. По окончании торгов Торговая система снимает все
неудовлетворенные заявки и рассчитывает конечные значения всех
позиций всех Дилеров и Инвесторов.
3.36. Торговая система по каждой денежной позиции каждого
Дилера рассчитывает сумму денежных средств, которые должны быть
списаны с соответствующего ей торгового счета в конкретном
Расчетном центре ОРЦБ или зачислены на соответствующий ей торговый
счет в конкретном Расчетном центре ОРЦБ для осуществления
окончательных расчетов по сделкам с Облигациями
(нетто-обязательство по денежным средствам Дилера в данном
Расчетном центре).
Торговая система по каждому Расчетному центру ОРЦБ
рассчитывает сальдо денежных средств, которые должны быть списаны
с корреспондентского счета Расчетного центра ОРЦБ в Банке России
или зачислены на корреспондентский счет Расчетного центра ОРЦБ в
Банке России для осуществления окончательных расчетов по сделкам с
Облигациями (нетто-обязательство по денежным средствам Расчетного
центра).
На основании выполненного расчета Торговая система информацию
об итогах торгов передает в соответствующие Расчетные центры ОРЦБ.
3.37. Торговая система по каждому торговому разделу счета
"депо" каждого Дилера/Инвестора рассчитывает количество Облигаций,
которые должны быть списаны с этого торгового раздела счета "депо"
в Депозитарии/Субдепозитарии или зачислены на этот торговый раздел
счета "депо" в Депозитарии/Субдепозитарии для осуществления
окончательных расчетов по сделкам с Облигациями
(нетто-обязательство Дилера/Инвестора по ценным бумагам).
На основании выполненного расчета Торговая система информацию
об итогах торгов передает в Депозитарий.
3.38. Торговая система вправе обмениваться с Депозитарием и
Расчетными центрами ОРЦБ информацией об итогах торгов в
электронной форме в соответствии с законодательством Российской
Федерации и договором между Торговой системой и соответствующей
организацией.
3.39. Каждый Дилер передает Торговой системе на основании
договора с последней право на составление отчетных документов по
итогам торгов и оформляет это доверенностью.
3.40. После окончания торгов Торговая система формирует и
передает каждому Дилеру выписку из реестра заключенных им сделок с
Облигациями.
3.41. Выписки из реестра сделок хранятся в Торговой системе не
менее трех лет. Сводный реестр сделок по всем Дилерам передается
по мере необходимости в Банк России в электронной форме в формате,
согласованном Торговой системой с Банком России.
3.42. По окончании торгов Торговая система подготавливает
отчетные документы по итогам торгов. Формы и информационное
содержание отчетных документов устанавливаются Торговой системой
по согласованию с Банком России.
3.43. Торговая система может предоставлять Дилеру отчетные
документы по итогам торгов в электронной форме в соответствии с
законодательством Российской Федерации и договором между Торговой
системой и Дилером.
3.44. В случае возникновения технических сбоев и/или других
причин, препятствующих проведению торгов и/или расчетов, торги
(результаты торгов) могут быть отменены, досрочно окончены или
приостановлены. Соответствующее решение принимается Банком России.
В случае отмены торгов (части торгов) сделки, заключенные в
период их проведения, считаются аннулированными. При этом Торговая
система совершает соответствующую корректировку позиций Дилеров и
Инвесторов.
4. Порядок размещения Облигаций. Аукцион
4.1. Размещение выпуска (дополнительного выпуска, транша)
Облигаций осуществляется Банком России по поручению Эмитента в
форме аукциона, проводимого в Торговой системе, и/или по
фиксированной цене предложения, либо по закрытой подписке. При
этом под размещением Облигаций по закрытой подписке понимается
размещение, осуществляемое на основании договоров купли-продажи
между Эмитентом и Дилером и/или Инвестором без совершения этих
сделок через Торговую систему.
4.2. В режиме аукциона помимо конкурентных заявок Торговая
система также принимает и неконкурентные заявки.
В неконкурентной заявке должны быть указаны:
- код Дилера, присваиваемый в соответствии с Приложением 1 к
настоящему Положению;
- направление сделки (всегда - покупка);
- номер выпуска Облигаций;
- сумма денежных средств, направляемых на покупку Облигаций;
- позиция "депо" и денежная позиция, в счет которых подана
данная заявка. Торговая система в момент подачи заявки также
фиксирует время ее подачи.
4.3. Банк России устанавливает ограничения на максимально
допустимый объем денежных средств, направляемых Дилером на покупку
Облигаций на аукционе по неконкурентным заявкам (лимит по
неконкурентным заявкам).
4.4. Дата аукциона, объем выпуска, размер лимита по
неконкурентным заявкам, время приема заявок и другие параметры
выпуска объявляются Банком России не позднее следующего рабочего
дня после получения соответствующих документов от Эмитента.
4.5. В день аукциона в течение объявленного времени приема
заявок Дилеры имеют право вводить в Торговую систему
неограниченное число конкурентных и с учетом лимита неконкурентных
заявок на покупку Облигаций либо от своего имени и за свой счет
(заявка Дилера), либо от своего имени за счет и по поручению
Инвестора (заявка Инвестора).
4.6. Ввод заявок осуществляется с соблюдением следующих
условий:
- при приеме конкурентной заявки на покупку Облигаций Торговая
система уменьшает значение денежной позиции, указанной в данной
заявке, на сумму денежных средств, необходимых для полного
удовлетворения поданной заявки (включая комиссионное
вознаграждение Торговой системе). Если получившийся результат
отрицателен, данная заявка к исполнению не принимается;
- при приеме неконкурентной заявки на покупку Облигаций
Торговая система уменьшает денежную позицию Дилера, указанную в
данной заявке, на сумму денежных средств, которая указана в
заявке. Если получившийся результат отрицателен, данная заявка к
исполнению не принимается;
- введенная конкурентная заявка считается предложением
покупателя к Банку России о заключении договора купли-продажи
Облигаций на указанных в заявке условиях;
- введенная неконкурентная заявка считается предложением
покупателя к Банку России о заключении договора купли-продажи
Облигаций на условиях средневзвешенной цены аукциона на сумму
денежных средств, указанную в заявке. Порядок расчета
средневзвешенной цены определяется Приложением 3 к настоящему
Положению. Количество приобретаемых Облигаций рассчитывается как
целая часть от деления суммы денежных средств по данной заявке на
сумму платежа по приобретению одной Облигации, которая включает
средневзвешенную цену, НКД и комиссионное вознаграждение Торговой
системе.
4.7. В течение времени ввода заявок любая заявка Дилера может
быть снята самим Дилером. При этом после снятия конкурентной
заявки доля неконкурентных заявок в общем объеме поданных Дилером
заявок не должна превышать лимита неконкурентных заявок,
установленного Банком России.
При снятии любой заявки на покупку Облигаций (конкурентной или
неконкурентной) Торговая система увеличивает значение денежной
позиции, указанной в данной заявке, на сумму денежных средств,
необходимых для полного удовлетворения данной заявки.
4.8. Прием и снятие заявок прекращается по истечении времени
ввода заявок.
4.9. По итогам приема заявок Банк России средствами Торговой
системы формирует сводный реестр заявок, принятых на аукционе,
оформленный в соответствии с Приложением 4 к настоящему Положению.
Данный реестр подписывается представителем Банка России и
передается представителю Эмитента.
4.10. До установленного времени объявления итогов аукциона
Эмитент в пределах установленного объема выпуска определяет
минимальную цену продажи Облигаций (далее - цена отсечения) и
средневзвешенную цену всех удовлетворенных в ходе аукциона
конкурентных заявок (далее - средневзвешенная цена) и передает
Банку России поручение на удовлетворение заявок.
4.11. В установленное время объявления итогов аукциона Банк
России вводит в Торговую систему свою заявку на продажу всего
объема выпуска по цене отсечения.
При этом в качестве позиции "депо" указывается позиция,
соответствующая разделу "в размещении" счета "депо" Эмитента в
Депозитарии, предназначенного для размещения Облигаций на
аукционе.
4.12. Конкурентная заявка удовлетворяется в случае, если цена,
указанная в ней, не ниже цены отсечения.
При этом конкурентная заявка удовлетворяется полностью.
4.13. При удовлетворении заявки (конкурентной или
неконкурентной), поданной на покупку Облигаций, Торговая система
увеличивает значение позиции "депо", указанной в данной заявке, на
количество Облигаций, купленных в соответствии с заключенной
сделкой.
Кроме того, при удовлетворении неконкурентной заявки денежная
позиция, указанная в данной заявке, увеличивается на разницу
денежных средств по данной заявке, направленных и фактически
израсходованных на покупку Облигаций.
4.14. Выписка из реестра сделок является подтверждением
заключения договора купли-продажи Облигаций между Дилером и Банком
России, действующим по поручению Эмитента.
4.15. По итогам размещения Облигаций Торговая система
подготавливает отчетные документы по итогам размещения. Формы и
информационное содержание отчетных документов устанавливаются
Торговой системой по согласованию с Банком России.
5. Порядок погашения Облигаций, выплаты
купонного дохода по Облигациям
5.1. Погашение (выплата купонного дохода, погашение части
номинальной стоимости) Облигаций осуществляется по поручению
Эмитента за счет средств федерального бюджета, перечисленных
Эмитентом Банку России. При неполном перечислении Эмитентом
денежных средств погашение (погашение части номинальной стоимости)
Облигаций и/или выплата купонного дохода не производится.
5.2. Погашение (выплата купонного дохода, погашение части
номинальной стоимости) Облигаций, принадлежащих Дилерам,
осуществляется Банком России за счет средств федерального бюджета
путем перечисления денежных средств от погашения (выплаты
купонного дохода, погашения части номинальной стоимости) на счета
Дилеров, открытые в Расчетных центрах ОРЦБ.
Погашение (выплата купонного дохода, погашение части
номинальной стоимости) Облигаций, принадлежащих Инвесторам,
осуществляется Банком России за счет средств федерального бюджета
только через Дилеров путем перечисления денежных средств от
погашения (выплаты купонного дохода, погашения части номинальной
стоимости) на счета Дилеров, открытые в Расчетных центрах ОРЦБ.
Право на получение денежных средств от погашения (выплаты
купонного дохода, погашения части номинальной стоимости) Облигаций
имеют Дилеры (Инвесторы), являющиеся владельцами Облигаций на
конец дня, предшествующего дате погашения (выплаты купонного
дохода, погашения части номинальной стоимости) Облигаций,
определенной в глобальном сертификате Облигаций соответствующего
выпуска. Выплата денежных средств в счет погашения (выплаты
купонного дохода, погашения части номинальной стоимости) Облигаций
осуществляется с учетом ограничений, изложенных в подпункте 5.4
настоящего Положения.
5.3. Выплата денежных средств в день погашения (выплаты
купонного дохода, погашения части номинальной стоимости)
Облигаций, принадлежащих Инвесторам, осуществляется Банком России
за счет средств федерального бюджета при наличии
зарегистрированной территориальным учреждением Банка России
согласно требованиям нормативных актов Банка России доверенности,
выданной Инвестором Дилеру на получение последним денежных средств
от погашения (выплаты купонного дохода, погашения части
номинальной стоимости) Облигаций.
Выплата денежных средств от погашения (выплаты купонного
дохода, погашения части номинальной стоимости) по Облигациям
Инвесторов, не представивших вышеуказанную доверенность,
осуществляется (по процедуре, устанавливаемой Банком России) после
предоставления соответствующей доверенности или заключения
Инвестором брокерского договора с другим Дилером и направления в
территориальное учреждение Банка России новой доверенности и
письма с просьбой о выплате денежных средств от погашения (выплаты
купонного дохода, погашения части номинальной стоимости)
Облигаций.
5.4. Выплата денежных средств в счет погашения (выплаты
купонного дохода, погашения части номинальной стоимости) Облигаций
не производится в следующих случаях:
5.4.1. Отсутствие зарегистрированной в территориальном
учреждении Банка России доверенности Инвестора, указанной в
подпункте 5.3 настоящего Положения, на получение денежных средств
от погашения (выплаты купонного дохода, погашения части
номинальной стоимости) принадлежащих Инвесторам Облигаций;
5.4.2. Нахождение Облигаций на конец дня, предшествующего дате
погашения (выплаты купонного дохода, погашения части номинальной
стоимости), на арестованных разделах счета "депо" владельца
(Дилера или Инвестора) при отсутствии у Банка России информации о
платежных реквизитах депозитных счетов соответствующего
подразделения Службы судебных приставов, на которые в соответствии
с законодательством Российской Федерации надлежит перечислять
денежные средства от погашения (выплаты купонного дохода,
погашения части номинальной стоимости) Облигаций. В случае
наложения ареста на Облигации, принадлежащие кредитным
организациям, денежные средства от погашения (выплаты купонного
дохода, погашения части номинальной стоимости) Облигаций
перечисляются:
- до даты отзыва лицензии на осуществление банковских операций
у указанных кредитных организаций - на депозитный счет
соответствующего подразделения Службы судебных приставов;
- после даты отзыва лицензии на осуществление банковских
операций - на корреспондентский счет кредитной организации,
открытый в Банке России (счет конкурсного управляющего или
ликвидационной комиссии);
5.4.3. Расторжение Банком России договора на выполнение
функций Дилера на рынке Облигаций (не производятся выплаты по
Облигациям Инвесторов и Дилера до заключения ими брокерского
договора (договора на обслуживание на рынке Облигаций) с другим
Дилером, перевода Облигаций на счет депо в депозитарии этого
Дилера и выдачи ему доверенности согласно требованиям нормативных
актов Банка России).
5.5. Не позднее рабочего дня, предшествующего дню погашения,
Банк России направляет в Депозитарий уведомление о перечислении
Эмитентом денежных средств на погашение (выплату купонного дохода,
погашение части номинальной стоимости) Облигаций.
5.6. Погашение (выплата купонного дохода, погашение части
номинальной стоимости) Облигаций осуществляется на основании
Ведомости погашаемых Облигаций (выплачиваемых купонов, погашаемой
части номинальной стоимости) (далее - Ведомость), формируемой
Депозитарием по состоянию на конец рабочего дня, предшествующего
дню погашения (выплате купонного дохода, погашения части
номинальной стоимости). Ведомость заполняется на основании
информации Депозитария об остатках Облигаций по счетам "депо"
владельцев-Дилеров и корреспондентским (междепозитарным) счетам
"депо" Дилеров по состоянию на конец дня, предшествующего дате
погашения (выплаты купонного дохода, погашения части номинальной
стоимости) с учетом информации Банка России о наличии
доверенностей Инвесторов, представляемых согласно подпункту 5.3
настоящего Положения, и ограничений согласно подпункту 5.4
настоящего Положения.
5.7. Ведомость формируется в двух экземплярах, один из которых
остается в Депозитарии, второй передается в Банк России. Форма
Ведомости определяется договором между Банком России и
Депозитарием.
5.8. В дату погашения (выплаты купонного дохода, погашения
части номинальной стоимости) Облигаций Депозитарий на основании
Ведомости формирует для каждого Расчетного центра ОРЦБ Реестр
поручений по денежным требованиям по погашению (выплате купонного
дохода, погашению части номинальной стоимости) Облигаций. Порядок
обмена информацией о подлежащих исполнению денежных требованиях
владельцев Облигаций определяется договорами между Депозитарием и
Расчетными центрами ОРЦБ.
5.9. В дату погашения Облигаций Депозитарий формирует
поручения депо на списание Облигаций со счетов депо владельцев на
раздел "погашено" эмиссионного счета "депо" Эмитента. Поручения
"депо" подписываются уполномоченными лицами Депозитария.
5.10. Денежные средства, предназначенные для погашения
(выплаты купона, погашения части номинальной стоимости) Облигаций,
перечисляются со счета Эмитента, открытого в ОПЕРУ-1 при Банке
России, на корреспондентские счета Расчетных центров ОРЦБ,
открытые в Банке России. Расчетный центр ОРЦБ на основании Реестра
поручений Депозитария зачисляет денежные средства от погашения
(выплаты купонного дохода, погашения части номинальной стоимости)
Облигаций на счета Дилеров, открытые в Расчетных центрах ОРЦБ.
5.11. В дату погашения Облигации, учитываемые на разделах "в
размещении" и "выкуплено" эмиссионного счета "депо" Эмитента,
перечисляются Депозитарием на раздел "погашено" эмиссионного счета
"депо" Эмитента.
5.12. Обращение Облигаций, владельцам которых Банк России не
произвел в установленные сроки выплату купонного дохода и/или
погашение части номинальной стоимости (за исключением оснований,
предусмотренных подпунктом 5.4.2 настоящего Положения),
осуществляется в общеустановленном порядке.
Порядок выплаты купонного дохода (погашения номинальной
стоимости, части номинальной стоимости) Облигаций, владельцам
которых Банк России не произвел такие выплаты в установленные
сроки по основаниям, предусмотренным подпунктами 5.4.1 - 5.4.3
настоящего Положения, определяется нормативными актами Банка
России.
5.13. На следующий день после погашения всех Облигаций
соответствующего выпуска Банк России передает в Депозитарий
поручение на списание погашенных Облигаций с раздела "погашено"
эмиссионного счета "депо" Эмитента.
6. Функции Банка России на рынке Облигаций
6.1. В целях настоящего Положения Банк России на рынке
Облигаций выполняет функции:
- генерального агента Эмитента по обслуживанию выпусков
Облигаций;
- Дилера (Первичного Дилера);
- контролирующего органа;
- организатора денежных расчетов по сделкам с Облигациями;
- регулятора рынка;
- иные функции, предусмотренные действующим законодательством.
6.2. Выполняя функции генерального агента Эмитента по
обслуживанию выпусков, Банк России:
- устанавливает требования к Торговой системе, Расчетным
центрам ОРЦБ, Депозитарной системе;
- заключает договоры с организациями на выполнение функций
Торговой и Депозитарной систем, Расчетных центров ОРЦБ;
- заключает договоры с организациями на выполнение функций
Дилеров, Первичных Дилеров;
- устанавливает правила проведения аукциона по размещению
Облигаций и по поручению Эмитента проводит указанный аукцион;
- осуществляет по поручению Эмитента дополнительную продажу на
рынке Облигаций, не проданных в период их размещения, а также
выкуп Облигаций размещенных ранее выпусков;
- осуществляет по поручению Эмитента за счет средств
федерального бюджета обслуживание выпусков Облигаций;
- выполняет иные действия в соответствии с Договором между
Эмитентом и Банком России.
6.3. Выполняя функции контролирующего органа, Банк России:
- осуществляет контроль за размещением и обращением Облигаций;
- получает имеющуюся в Торговой системе информацию о ходе
торгов Облигациями, об остатках на счетах "депо" Дилеров в
Депозитарии, о движении средств по счетам в Расчетной системе;
- получает информацию о состоянии счетов "депо" в
Субдепозитарии каждого Дилера;
- разрабатывает формы отчетности Дилеров, Первичных Дилеров;
- направляет Дилерам, Первичным Дилерам, Инвесторам
уведомления по вопросам, предусмотренным настоящим Положением,
другими нормативными актами Банка России, в целях прекращения и
предотвращения правонарушений на рынке Облигаций, обязательные для
исполнения Дилерами, Первичными Дилерами, Инвесторами и их
должностными лицами;
- принимает решения о приостановлении операций Дилеров,
Первичных Дилеров, Инвесторов в случае нарушения ими требований
настоящего Положения, других нормативных актов Банка России,
касающихся регулирования рынка Облигаций, а также о расторжении
договоров о выполнении функций Дилера, Первичного Дилера.
6.4. Выполняя функции регулятора рынка Облигаций, Банк России:
- устанавливает требования к деятельности Дилеров, Первичных
Дилеров, Инвесторов, а также критерии отбора Дилеров и их
количественный состав;
- устанавливает требования к операциям с Облигациями,
обращению, клирингу и расчетно-депозитарной деятельности;
- выпускает нормативные акты по вопросам регулирования рынка
Облигаций.
6.5. Банк России может осуществлять блокировку обращения
Облигаций только по поручению Эмитента, если иное не предусмотрено
нормативными актами.
6.6. Банк России информирует Торговую систему и Дилеров о
реализации своих полномочий, предусмотренных настоящим Положением,
в порядке, установленном соответствующими договорами. Указанная
информация доводится до Инвесторов Дилерами.
7. Состав официальной информации
о выпуске и порядок ее опубликования
7.1. Банк России по информации, полученной от Эмитента,
подготавливает официальное сообщение о размещении очередного
выпуска Облигаций по форме, приведенной в Приложении 5 к
настоящему Положению. Указанная информация распространяется в
соответствии с действующим законодательством Российской Федерации
и подлежит опубликованию в "Вестнике Банка России".
7.2. По итогам аукциона Банк России подготавливает официальное
объявление по форме, приведенной в Приложении 6 к настоящему
Положению, который подлежит опубликованию в "Вестнике Банка
России".
8. Конфиденциальная информация
8.1. Конфиденциальной признается вся информация, хранящаяся в
Торговой системе, Расчетной системе и Депозитарной системе и не
включенная в состав официальной (в соответствии с разделом 7
настоящего Положения), в том числе информация об остатках на
счетах "депо" Инвесторов в Субдепозитариях, об остатках на счетах
"депо" Дилеров в Депозитарии, об условиях и сторонах конкретных
сделок купли-продажи Облигаций, если иное не установлено настоящим
Положением.
8.2. Конфиденциальная информация не подлежит разглашению, если
иное не предусмотрено действующим законодательством или
нормативными актами.
8.3. Разглашением признается передача конфиденциальной
информации любым способом любому лицу или группе лиц, не имеющих
доступ к этой информации.
8.4. Не признается разглашением конфиденциальной информации со
стороны Банка России передача информации, выданной в форме справок
и иных документов Эмитенту и в соответствии с законодательством
Российской Федерации другим организациям.
Не признается разглашением передача Торговой системой Банку
России информации о заключении Дилерами сделок на рынке Облигаций.
Не признается разглашением предоставление Дилером
обслуживаемому им Инвестору информации из Торговой системы, состав
которой устанавливается Банком России и определяется в договоре,
заключаемом между Дилером и Торговой системой.
Не является разглашением информация, передаваемая Дилером
Инвестору, о собственных операциях Инвестора.
Не признается разглашением передаваемая Дилером любым другим
участникам рынка Облигаций информация о неисполнении контрагентом
этого Дилера своих обязательств по внесистемным сделкам с кодом
расчетов Sn.
Не признается разглашением передача Банком России информации,
которая носит общий характер и доводится до всех участников рынка
Облигаций.
8.5. Для передачи конфиденциальной информации в Банк России
для осуществления последним контрольных и надзорных функций
организации, выполняющие функции Торговой системы, Депозитарной
системы и Расчетной системы, обязаны получить на это согласие
Дилеров в договорах с ними на участие в Торговой системе и
Депозитарной системе.
8.6. Дилеры, в свою очередь, обязаны в договорах на
обслуживание с Инвесторами получить их согласие на передачу в Банк
России указанной информации организациями, выполняющими функции
Торговой системы, Депозитарной системы и Расчетной системы.
9. Арбитраж
Организация, выполняющая функции Торговой системы,
обеспечивает функционирование постоянно действующего третейского
суда в соответствии с устанавливаемыми ею правилами с целью
оперативного рассмотрения споров, могущих возникнуть между любыми
из участников рынка Облигаций, Торговой, Расчетной системой и
Депозитарием.
10. Заключительные положения
Настоящее Положение вступает в силу по истечении 10 дней после
дня его опубликования в "Вестнике Банка России".
Председатель
Центрального банка
Российской Федерации
С.М.ИГНАТЬЕВ
Согласовано
Министр финансов
Российской Федерации
А.Л.КУДРИН
Приложение 1
к Положению Банка России
от 25 марта 2003 г. N 219-П
"Об обслуживании и обращении
выпусков федеральных
государственных ценных бумаг"
ПОРЯДОК
ФОРМИРОВАНИЯ РЕГИСТРАЦИОННЫХ КОДОВ ДИЛЕРОВ И ИНВЕСТОРОВ
1. Порядок присвоения регистрационного кода
1.1. Каждому Дилеру и Инвестору рынка Облигаций,
осуществляющему операции с Облигациями, присваивается
регистрационный код.
1.2. Регистрационный код Дилера присваивается Банком России
организации, выполняющей функции Дилера на рынке Облигаций. Код
Дилера может быть изменен или присвоен другой организации только
Банком России.
1.3. Регистрационный код Инвестора присваивается Дилером
каждому клиенту, заключившему с ним договор на обслуживание
федеральных государственных ценных бумаг.
2. Регистрационный код Дилера
2.1. Регистрационный код Дилера состоит из одиннадцати
значащих разрядов, разделенных на 3 группы:
Х1Х2Х3Х4Х5Х6Х7Х8Х9Х10Х11.
2.2. Первая группа - X1, указывает на тип Участника рынка
Облигаций:
С - торгующие Участники рынка Облигаций;
Z - Центральный банк Российской Федерации.
2.3. Вторая группа - Х2Х3Х4Х5Х6, указывает на номер Дилера,
присвоенный Торговой системой.
2.4. Третья группа - Х7Х8Х9Х10Х11, всегда равна "00000".
3. Регистрационный код Инвестора
3.1. Регистрационный код Инвестора состоит из одиннадцати
значащих разрядов, разделенных на четыре группы:
Х1Х2Х3Х4Х5Х6Х7Х8Х9Х10Х11.
3.2. Первая группа - X1, указывает на тип Участника рынка
Облигаций:
I - Инвесторы рынка Облигаций.
Вторая группа Х2Х3Х4Х5Х6, кодируются в соответствии с п. 2.3
настоящего Приложения.
3.3. Третья группа - Х7, указывает на тип Инвестора:
1 - банки;
2 - некоммерческие организации;
3 - страховые и инвестиционные компании;
4 - физические лица;
5 - государственные органы, государственные и муниципальные
предприятия;
6 - прочие Инвесторы;
7 - нерезиденты;
8 - доверительные управляющие/Управляющие компании паевых
инвестиционных фондов;
9 - негосударственные пенсионные фонды.
3.4. Четвертая группа - Х8Х9Х10Х11, указывается порядковый
номер Инвестора, присвоенный Дилером при заключении договора на
обслуживание.
4. Для денежных расчетов по сделкам с Облигациями Торговая
система присваивает Дилерам торговые идентификаторы, указывающие
на местонахождение Расчетного центра ОРЦБ.
Приложение 2
к Положению Банка России
от 25 марта 2003 г. N 219-П
"Об обслуживании и обращении
выпусков федеральных
государственных ценных бумаг"
ПОРЯДОК
РАСЧЕТА ДОХОДНОСТИ ПО ГОСУДАРСТВЕННЫМ ЦЕННЫМ БУМАГАМ
Официальная доходность на аукционе и на вторичных торгах по
каждому выпуску государственных ценных бумаг определяется по
следующим формулам.
Годовая доходность к погашению по выпускам государственных
краткосрочных бескупонных облигаций:
N 365
Y = (- - 1) x --- x 100%, где
P T
N - номинальная стоимость облигации;
Р - цена на аукционе или на вторичных торгах по облигациям (в
% от номинала);
Т - число дней до погашения облигаций.
Эффективная годовая доходность к погашению по выпускам
облигаций федеральных займов:
n Ci m Nj
P + A = SUM ------------ + SUM ------------, где
i=1 ti j=1 tj
--- ---
Y 365 Y 365
(1 + ---) (1 + ---)
100 100
Р - цена облигации;
А - накопленный купонный доход;
Y - эффективная доходность к погашению;
ti - число дней до выплаты i-го купона;
Сi - величина i-го купона;
n - количество купонов;
tj - срок до j-й выплаты номинальной стоимости;
Nj - размер j-й выплаты номинальной стоимости облигации;
m - количество платежей по основной сумме долга.
C1
A = -- x (T1 - t1), где
T
Ci - величина текущего купона;
Т - срок до погашения облигации;
Ti - длительность купонного периода в днях;
t1 - число дней до выплаты ближайшего купона.
ri N
Сi = ---- x --- x Ti, где
100 365
N - номинальная стоимость облигации/непогашенная часть
номинальной стоимости облигации;
ri - размер купонной ставки;
Ti - длительность купонного периода в днях.
По выпускам облигаций федерального займа с переменным купонным
доходом для целей расчета доходности купонные ставки по
неизвестным купонам принимаются равными последней известной ставке
по данному выпуску.
Средневзвешенный срок выплат по облигации федерального займа
(дюрация) рассчитывается по следующей формуле:
n Ci x ti m Nj x tj
SUM -------------- + SUM --------------
i=1 ti j=1 tj
(---) (---)
Y 365 Y 365
(1 + ---) (1 + ---)
100 100
D = -------------------------------------------------, где
n Ci m Nj
SUM -------------- + SUM --------------
i=1 ti j=1 tj
(---) (---)
Y 365 Y 365
(1 + ---) (1 + ---)
100 100
Y - эффективная доходность к погашению;
ti - число дней до выплаты i-го купона;
Сi - величина i-го купона;
n - количество купонов;
tj - срок до j-й выплаты номинальной стоимости;
Nj - размер j-й выплаты номинальной стоимости облигации;
m - количество платежей по основной сумме долга.
Дюрация выпуска государственных краткосрочных бескупонных
облигаций соответствует сроку до погашения выпуска.
Приложение 3
к Положению Банка России
от 25 марта 2003 г. N 219-П
"Об обслуживании и обращении
выпусков федеральных
государственных ценных бумаг"
ПОРЯДОК
РАСЧЕТА СРЕДНЕВЗВЕШЕННОЙ ЦЕНЫ ОБЛИГАЦИЙ ПО ИТОГАМ
ТОРГОВ ИЛИ АУКЦИОНА
Средневзвешенная цена Облигаций на аукционе и на вторичных
торгах по каждому выпуску определяется по формуле:
SUM (Pi x Qi)
P = -------------, где
SUM (Qi)
Р - средневзвешенная цена Облигаций на аукционе или на
вторичных торгах по Облигациям;
Рi - цена удовлетворенной конкурентной заявки на аукционе или
цена удовлетворенной заявки на вторичных торгах;
Qi - количество Облигаций по удовлетворенной заявке.
Приложение 4
к Положению Банка России
от 25 марта 2003 г. N 219-П
"Об обслуживании и обращении
выпусков федеральных
государственных ценных бумаг"
СВОДНЫЙ РЕЕСТР
ЗАЯВОК, ПРИНЯТЫХ НА АУКЦИОН
ПО РАЗМЕЩЕНИЮ ОБЛИГАЦИЙ
день, число/месяц/год
Код ценной бумаги __________
---------------------T-----------------T--------------T-----------------T-------------
| Заявка | Конкурентные |Неконкурентные|Итого (конкурент-|Средневзве- |
| | | |ные и неконкурен-|шенная |
| | | |тные) | |
+-----T------T-------+--------T--------+-------T------+--------T--------+-----T------+
|Цена,|Доход-|Кол-во |Сумма к |Сумма |Сумма к|Сумма |Сумма к |Сумма |Цена,|Доход-|
|% от |ность,|кон- |погаше- |выручки |погаше-|выруч-|погаше- |выручки |% от |ность,|
|номи-|% го- |курент.|нию (на-|(нарас- |нию, |ки, |нию (на-|(нарас- |номи-|% го- |
|нала |довых |заявок,|растаю- |тающим |руб. |руб. |растаю- |тающим |нала |довых |
| | |шт. |щим ито-|итогом),| | |щим ито-|итогом),| | |
| | | |гом), |руб. | | |гом), |руб. | | |
| | | |руб. | | | |руб. | | | |
+-----+------+-------+--------+--------+-------+------+--------+--------+-----+------+
| 1 | 2 | 3 | 4 | 5 | 6 | 7 | 8 | 9 | 10 | 11 |
+-----+------+-------+--------+--------+-------+------+--------+--------+-----+------+
| | | | | | | | | | | |
+-----+------+-------+--------+--------+-------+------+--------+--------+-----+------+
| | | | | | | | | | | |
+-----+------+-------+--------+--------+-------+------+--------+--------+-----+------+
| | | | | | | | | | | |
+-----+------+-------+--------+--------+-------+------+--------+--------+-----+------+
| | | | | | | | | | | |
+-----+------+-------+--------+--------+-------+------+--------+--------+-----+------+
| | | | | | | | | | | |
L-----+------+-------+--------+--------+-------+------+--------+--------+-----+-------
От Банка России
Приложение 5
к Положению Банка России
от 25 марта 2003 г. N 219-П
"Об обслуживании и обращении
выпусков федеральных
государственных ценных бумаг"
ОФИЦИАЛЬНОЕ СООБЩЕНИЕ
ЦЕНТРАЛЬНОГО БАНКА РОССИЙСКОЙ ФЕДЕРАЦИИ
В соответствии с _____________________________________________
(наименование нормативного акта)
______________________________________ "__" _________ 200_ года на
Московской межбанковской валютной бирже состоится аукцион по
размещению выпуска _______________________________ N __ RMFS.
Параметры размещаемого выпуска:
Государственный регистрационный номер выпуска _______________;
Объем выпуска _______________________________________________;
Форма выпуска _______________________________________________;
Объем неконкурентных заявок (для каждого Дилера) ____________;
Номинальная стоимость одной Облигации _______________________;
Срок обращения ______________________________________________;
Дата погашения Облигаций "__" ____________ ____ г.;
Круг потенциальных владельцев - _____________________________.
Операции по купле-продаже ______________________________ будут
производиться через официально зарегистрированных Дилеров Банка
России.
От Банка России
Приложение 6
к Положению Банка России
от 25 марта 2003 г. N 219-П
"Об обслуживании и обращении
выпусков федеральных
государственных ценных бумаг"
ОФИЦИАЛЬНОЕ ОБЪЯВЛЕНИЕ БАНКА РОССИИ
ОБ ИТОГАХ РАЗМЕЩЕНИЯ
_________________________________________________
ВЫПУСКА N ___ RMFS И ПОГАШЕНИЯ ВЫПУСКА N ___ RMFS
Аукцион по размещению ________________________________________
_______________________________________________________ N ________
RMFS (выпуск - "__" __________ 200_ г., погашение - "__"
____________ 200_ г., срок обращения - ____ дня) состоялся "__"
____________ 200_ года.
Количество дилеров, принявших участие в аукционе ___.
Объем выпуска, объявленный Министерством финансов Российской
Федерации, составил _____ рублей. Была разрешена подача
неконкурентных заявок в объеме не более ___% от общего объема
заявок, поданных Дилером.
На аукцион подавались заявки в диапазоне от _____ до ______
процентов от номинала. Общий объем поданных конкурентных и
неконкурентных заявок составил _____ рублей по номиналу.
Минимальная цена удовлетворенных конкурентных заявок в
соответствии с решением Министерства финансов Российской Федерации
составила ____ процентов к номиналу. Конкурентные заявки
удовлетворены на общий объем _______ рублей по номиналу (что
составляет ____% от общего объема поданных конкурентных заявок).
Средневзвешенная цена всех удовлетворенных на аукционе заявок
составила ____ процентов от номинала. По этой цене были
удовлетворены неконкурентные заявки на общий номинальный объем
_____ рублей.
____% Облигаций приобретены Инвесторами, не являющимися
Дилерами.
Доходность Облигаций по итогам аукциона:
-----------------------T--------------------T---------------------
| |При минимальной цене|При средневзвешенной|
| | ___% | цене ___% |
+----------------------+--------------------+--------------------+
|Доходность по итогам | | |
|аукциона | | |
L----------------------+--------------------+---------------------
___________________ Банком России по поручению Министерства
(Число, месяц, год)
финансов Российской Федерации произведено полное погашение выпуска
(государственный регистрационный номер) за счет __________________
_________________________________________________________________.
(средств федерального бюджета)
От Банка России
|
